Российский рынок и глобальные сырьевые компании как лучший хедж от распродажи на IT-рынке

На прошлой неделе мы наблюдали восстановление биткоина (+14%) и акций интернет-ретейлеров, в т.ч. Amazon, который вырос на 12% в пятницу и отыграл по меньшей мере $200 млрд ранее потерянной рыночной капитализации. Прибыль компании за четвертый квартал превзошла ожидания, несмотря на растущие расходы и замедление роста электронной коммерции. Подразделение Amazon Web Services (AWS) вышло на первое место в структуре компании по темпам роста выручки (+40% г/г), хотя его доля в общей выручке Amazon составляет всего 12% против 51% у интернет-магазинов.

С начала года S&P 500 потерял более 6% ($3 трлн капитализации), при этом 30% потерь ($1 трлн) стали следствием отрицательной динамики акций FAANMG.

Волатильность главным образом обусловлена динамикой цен акций роста, на которые приходится 76% американского фондового рынка, в то время как остальные 24% приходятся на акции стоимости – промышленные компании, застройщиков, производителей металлов и удобрений, товаров массового потребления, нефтегазовые компании и отдельных провайдеров второстепенных товаров и услуг, таких как Carnival, General Motors и Ford.

Главными бенефициарами роста рыночной капитализации фондового рынка США с начала года на $400 млрд стали нефтегазовая отрасль, провайдеры финансовых услуг и банки. С пиковых котировок в третьем квартале 2021 г. американские компании роста потеряли более $6 трлн рыночной капитализации, максимальные потери понесли Facebook (-$400 млрд), Microsoft (-$328 млрд), Amazon.com (-$315 млрд), NVIDIA (-$257 млрд), PayPal (-$217 млрд), Apple (-$172 млрд), Netflix (-$131 млрд) и др. В понедельник падение продолжилось и Facebook потерял ещё 5%, или $31 млрд капитализации.

При этом некоторые акции секторов роста с приличным фундаментальным потенциалом удорожания выглядят недооцененными, в частности Farfetch, Sunrun, ViacomCBS, Discovery, PayPal, Twitter.

В среднесрочной перспективе лучше держать бумаги проинфляционных секторов: финансовые услуги, нефтегазовый, банковский сектора, основные ресурсы, промышленные, циклические товары и автокомплектующие. Волатильность продолжит повышаться из-за выкупа акций роста, поскольку инвесторы будут корректировать мультипликаторы в соответствии с прогнозами и нормой прибыли.

Объемная маржинальная торговля – формальный источник волатильности

Высокая волатильность в первую очередь обусловлена рекордным объемом маржинальной торговли. Маржинальная торговля в 2021 г. выросла на 70%, по данным Yardeni Research, а объем наличных средств у индивидуальных инвесторов упал до 46% от маржинального баланса, минимума с начала ведения такой статистики в 1997 г. Доля маржинальной торговли в рыночной капитализации S&P 500 составляет 2,5%, или $1 трлн, без учета опционов и фьючерсов.

Как и в 2000, 2007 и 2018 гг., сокращение объема маржинальной торговли –хороший и надежный индикатор значительной коррекции S&P 500, P/E которого составляет 22,4х по сравнению с 25,7х в июне 1999 г. Именно тогда ФРС повысила ставки, спровоцировав масштабный крах IT-сектора. Мы не ждем сопоставимых по масштабу последствий, учитывая, что современные IT-компании и компании роста более интегрированы в экономику, чем раньше, но дальнейшая коррекция будет оправдана, учитывая более слабые перспективы, рентабельность, стремительный рост долларовых ставок и увеличение издержек производства.

Маржинальная торговля

Источник: Yardeni Research

Росту акций онлайн-ретейлеров на прошлой неделе способствовала вышедшая в пятницу хорошая статистика по занятости в США: в январе число рабочих мест в американской экономике увеличилось на 467 тыс., превзойдя прогнозы экономистов. При этом общее число рабочих мест в стране пока только на 3 млн меньше максимальных значений до начала пандемии, что усиливает ожидания повышения ставки ФРС в марте на 50 б.п. Активный рост занятости отражает ослабление влияния омикрон-штамма на экономику и увеличение числа рабочих мест.

В лидеры роста в США также вышли провайдеры услуг в сфере развлечений и гостеприимства, профессиональных и деловых услуг, ретейлеры также существенно выросли. Заработная плата повысилась на 0,7% в месячном и на 5,7% – в годовом выражении.

Помимо онлайн-ретейлеров, за неделю котировки металлургических и нефтегазовых компаний повысились более чем на 5% благодаря удорожанию стали и нефти. Алюминий подорожал до максимума более чем за три месяца после того, как рост запасов в Китае не оправдал ожидания аналитиков по итогам нерабочей недели из-за празднования Нового года по лунному календарю. Запасы алюминиевых слитков выросли на 19%, до 866 тыс. т в понедельник, по данным исследовательской компании Shanghai Metals Market.

Стоимость нефти определяется тремя тактическими факторами. Первый – премия за геополитический риск, связанный с ростом напряженности в отношениях между США/НАТО и Россией из-за Украины, второй – сокращение поставок и запасов в ключевых центрах хранения, в т.ч. в США, отчасти из-за заморозков в Техасе. Третий фактор – Саудовская Аравия повысила цены на нефть для потребителей в Азии, США и Европе на март, что указывает на уверенность Эр-Рияда в перспективах сохранения высокого спроса.

Российские акции значительно недооценены из-за высокой геополитической премии

За неделю Nasdaq вырос на 2,4%, российский рынок акций – на 2%, российский рубль и евро укрепились к доллару США, рынок Бразилии прибавил 1,5%.

Несмотря на все больше спекуляций в США о скором вторжении России на Украину, доходность российских пятилетних CDS снизилась с 250 б.п. до 200 б.п., 10-летних ОФЗ – с 9,6% до 9,4%, а пятилетних CDS Украины – на 200 б.п., до 733 б.п.

Мы считаем, российские активы продолжат пользоваться спросом, так как разрыв их стоимости от цен на нефть составляет минимум 25%, а переговоры продолжатся при участии европейских посредников.

Вчера состоялась встреча Владимира Путина с президентом Франции Эммануэлем Макроном, а канцлер Германии Олаф Шольц встретился в Вашингтоне с Джо Байденом. Владимир Путин пообещал отвести до 30 тыс. войск от границ с Украиной после завершения учений с Белоруссией и не будет предпринимать военных инициатив. Мы считаем высокой вероятность достижения новых договорённостей о безопасности между Россий и Европой, как это произошло в рамках Минских соглашений в 2014 г.

Сегодня президент Франции посетит Киев, также в повестке дня встреча в Нормандском формате, на 10 февраля в Москве запланированы дискуссии глав внешнеполитических ведомств России и Великобритании. Канцлер Шольц 15 февраля встретится с Путиным в Москве.

В число лучших российских акций с точки зрения значительного фундаментального потенциала и высокой дивидендной доходности входят Сбербанк, Газпром, Норильский никель, Лукойл, Сургутнефтегаз ап, НЛМК, Фосагро и Татнефть ап.

Европа становится более «ястребиной»

Евро вышел в лидеры роста на этой неделе благодаря «ястребиным» комментариям представителей ЕЦБ, которые указывают на сокращение объема программы количественного смягчения и возможность повышения ставки в четвертом квартале, что полностью изменит предыдущий курс денежно-кредитной политики. Кроме того, Банк Англии допустил возможность четырех повышений ставок в этом году для сдерживания инфляции.

Доходность немецких двухлетних облигаций выросла с -0,6% до -0,2%, максимума октября 2014 г., а 10-летних – до 0,2%. Таким образом, политика ведущих мировых центральных банков, за исключением Китая, становится все более «ястребиной». В числе аутсайдеров оказались индикатор волатильности американского рынка VIX (-16 п.п.), европейский газ (-9%) и турецкая фондовая биржа (-3%).

Зарубежные рынки – предстоящая неделя

В центре внимания – геополитика США/России и январский ИПЦ США

В понедельник президент США Джо Байден принял канцлера ФРГ Олафа Шольца, чтобы обсудить ситуацию с Украиной в условиях решимости Германии противостоять России. Берлин отказался от поставок оружия Киеву и настаивает на выводе нефтегазового сектора Европы из-под удара при введении запрета на долларовые расчеты российских банков.

Статистика по инфляции в США за январь выйдет 10 февраля. Согласно данным американского Минтруда, рост потребительских цен в стране в прошлом году достиг почти 40-летнего максимума.

Разгон инфляции создает предпосылки для начала цикла ужесточения ДКП ФРС. Первое повышение ставки ожидается на мартовском заседании, поскольку управляющие регулятора признают, что ценовое давление, в отличие от изначальных ожиданий, не ослабло. Вероятность повышения ставки на 50 б.п. оценивается инвесторами чуть более, чем в 30%.

Отчетность на неделе представят America Movil, Amgen, Apollo Global Management, ArcelorMittal, AstraZeneca, Bradesco, Bharti Airtel, BP, Brookfield Asset Management, CME Group, Coca-Cola, Commonwealth Bank of Australia, Duke Energy, Fujifilm, GlaxoSmithKline, Honda Motor, Itau Unibanco, KKR, L’Oreal, Motorola Solutions, Nippon Telegraph & Telephone, PepsiCo, Pernod Ricard, Pfizer, Siemens, SoftBank Group, State Bank of India, Sun Life Financial, TotalEnergies, Toyota Motor, Twitter, Tyson Foods, Uber, Unilever, Walt Disney.

Вторник, 8 февраля

  • SoftBank: отчетность
  • BP: отчетность
  • Аргентина, Испания, Малайзия, Швеция, Дания: промышленное производство

Среда, 9 февраля

  • США: данные по запасам нефти от Минэнерго (EIA)
  • Walt Disney: отчетность
  • Бразилия, Мексика, Россия, Гана: ИПЦ
  • Индия, Таиланд, Исландия: ставка
  • Россия: безработица, розничные продажи, реальная заработная плата
  • США: объём товарных запасов на оптовых складах

Четверг, 10 февраля

  • Индонезия: ставка, пресс-конференция председателя регулятора
  • Credit Suisse: отчетность
  • Twitter: отчетность
  • Индонезия, Мексика, Перу, Швеция, Венгрия, Сербия (ставка РЕПО): ставка
  • США: ИПЦ, число первичных заявок на получение пособия по безработице

Пятница, 11 февраля

  • Россия: ставка, пресс-конференция председателя регулятора
  • Германия, Тайвань, Венгрия, Швейцария: ИПЦ
  • Великобритания, Малайзия: ВВП
  • Россия, Уганда: ставка
  • Индия, Мексика, Турция, Великобритания: промышленное производство
  • США: индекс настроения потребителей Мичиганского Университета

Российский рынок за неделю

За прошлую неделю рубль укрепился к доллару и ослаб к евро до 75,83 руб. и 86,93 руб., соответственно. Индекс Мосбиржи снизился на 0,5%, РТС - на 2,09%.

Лидеры роста и падения

Лидеры роста и падения российского рынка за неделю

Источник: ITI Capital

Лидерами роста стали Мечел (ао +11,2%), Headhunter (+8,61%), Магнит (+6,83%), ЛСР (+6,23%), Алроса (+5,28%), Северсталь (+4,69%), Полюс (+2,88%).

В число аутсайдеров вошли ВТБ (-6,05%), X5 Retail Group (-5,29%), TCS Group (-4,21%), Детский мир (-3,73%), М.Видео (-3,72%), Норникель (-3,52%), Veon (-3,5%).

Долговой рынок

После заметных распродаж, наблюдавшихся на протяжении почти всего января, ситуация на локальном долговом рынке немного улучшилась. Впервые с начала года ОФЗ удалось завершить неделю с прибылью. Покупатели доминировали практически на протяжении всей недели (кроме ее окончания), в результате чего доходность опустилась на 15-20 б.п. На рынке длинных выпусков наблюдалась более слабая динамика, в результате чего обратный наклон суверенной кривой уменьшился. Доходность 10-летнего бенчмарка смогла опуститься ниже YTM 9,4%.

В минувшую среду после двухнедельного перерыва Минфин решил вернуться с первичным предложением ОФЗ. Состоялся всего один аукцион, где инвесторам предлагался семилетний «классический» выпуск 26237 без ограничения лимита. Общий спрос оказался весьма высоким и превысил 102 млрд руб. В итоге были размещены бумаги на 74,7 млрд руб. со средневзвешенной доходностью YTM 9,59%, что всего на 2 б.п. превысило уровень вторичного рынка. Таким образом ведомству удалось разместить максимальный дневной объем с августа прошлого года.

Новая неделя для ОФЗ началась со слабой коррекцией после глобального снижения аппетита к риску из-за растущих опасений инвесторов по поводу скорого ужесточения политики ФРС. В то же время мы не ждем заметных колебаний котировок рублевых гособлигаций в ближайшие дни, т.к. инвесторы, вероятнее всего, займут выжидательную позицию в преддверии первого в этом году заседания российского ЦБ по ключевой ставке, которое намечено на 11 февраля. Мы по-прежнему придерживаемся мнения, что ставка в очередной раз будет поднята «широким» шагом в 100 б.п., таким образом, стоимость кредитования увеличится до 9,5%.

После выхода статистики по инфляции на прошлой неделе, когда годовой рост цен обновил пик, достигнув 8,8%, более скромный шаг маловероятен. В этом случае не удастся вернуться к зоне положительных реальных процентных ставок, к чему стремится Банк России. Нестандартный, более большой шаг в 150 б.п., также маловероятен и может быть реализован только в случае выхода крайне неутешительных новых макроданных в ближайшую среду. Таким образом, экономисты почти единогласно сходятся во мнении относительно степени ужесточения монетарных мер.

Доходность коротких ОФЗ полностью учитывает вероятность повышения ключевой ставки до 9,5%, поэтому заметной реакции рынка мы не ожидаем. Инвесторы будут больше интересоваться сигналом, которым регулятор сопроводит свое решения, а также обновленными прогнозами экономических индикаторов. Сохранение «ястребиной» риторики может привести к новому витку распродаж коротких ОФЗ. В противном случае рынок придет в равновесное состояние и дальнейший рост котировок будет происходить по мере снижения геополитических рисков.

Новости

Полюс одобрил программу обратного выкупа акций на сумму до $200 млн (не более 1,4% капитала при free-float в 22%) на срок шесть месяцев.

Алроса в ходе январской торговой сессии повысила цены в среднем на 8-10% на фоне увеличения дефицита. По данным агентства Rapaport, цены на мелкие недорогие алмазы выросли примерно на 12-18% на фоне значительных праздничных продаж в США. Рост цен на более крупные алмазы составил от 5% до 7%.

Рост цен был аналогичен тому, что наблюдался у De Beers на январском цикле продаж.

Новость позитивна для бумаг Алросы. На наш взгляд, можно ожидать неплохих результатов продаж начиная с января (результаты января будут объявлены 10 февраля), в которых должен отразиться рост цен. Также продажи поддержит смещение декабрьской торговой сессии на конец месяца, из-за чего часть продаж была перенесена на январь.

Квадра Обыкновенные и привилегированные акции Квадры 1 февраля дорожали после выхода новостей о продаже Онэксимом пакета 83% акций компании структуре Росатома. Согласно источникам Интерфакса, сумма сделки может составить 26 млрд руб., что при общем количестве обыкновенных акций дает индикатив потенциальной цены сделки в 0,016498 руб./акция. Цена сделки будет важна с точки зрения выставления потенциальной оферты миноритариям Квадры. Для выкупа 18% миноритариев по цене сделки может потребоваться 5,5 млрд руб.

Газпром Цена газа в Европе упала ниже $900 за тысячу кубометров на фоне роста поставок Газпрома по украинскому направлению и падения реверса по польскому направлению.

Газпром Операционная статистика январь 2022 г.:

Добыча: +1% г/г, до 47,4 млрд куб. м газа;

Поставки на внутренний рынок из газотранспортной системы: +3,2% г/г;

Экспорт в дальнее зарубежье: -41,3% г/г, до 11,4 млрд куб. м;

Объем активного газа в европейских подземных хранилищах меньше прошлогоднего уровня на 27,2%.

Softline увеличила объем программы обратного выкупа с $10 млн до $100 млн. Выкуп акций запланирован до 13 декабря 2022 г.

В конце 2021 г. компания привлекла $400 млн в ходе IPO, при этом около $300 млн может быть потрачено на сделки M&A.

Увеличение программы выкупа выглядит логичным на фоне падения акции вместе с российским рынком и увеличения дисконта к аналогам. Стоит отметить, что доля российского бизнеса составляет менее половины оборота компании. Темпы роста Softline при этом выше аналогов, что делает дисконт необоснованным, на наш взгляд.

Алроса В своем первом бизнес-цикле 2022 г. (с 17 января по 1 февраля) компания De Beers нарастила продажи алмазов почти вдвое по сравнению с предыдущим циклом, до $660 млн. В предыдущем бизнес-цикле, который длился с 6 по 22 декабря 2021 г., продажи составили $336 млн. Менеджмент компании отметил, что наблюдался активный рост потребительского спроса на ювелирные изделия с бриллиантами в праздничном сезоне. В результате наблюдалось сохранение высокого спроса на необработанные алмазы в первом цикле продаж года, так как покупатели сфокусировались на восполнении истощенных запасов.

Данная информация дает понять, что Алроса скорее всего также отчитается о значительных продажах за январь.

Ozon в 2022 г. ожидает +80% г/г рост GMV (оборот, включая услуги) vs рост в 2,25 раза (до 445 млрд руб.) в 2021 г.. По итогам 2021 г. Ozon рост GMV превзошел прогноз компании (+120% г/г).

Ozon в 4К21 получил положительный операционный и свободный денежный поток, в первую очередь, благодаря позитивной динамике оборотного капитала. Денежные средства и их эквиваленты составили 126 млрд руб.

VEON учредит новую публичную материнскую холдинговую компанию в Великобритании вместо зарегистрированной на территории Бермудских островов VEON Ltd. Смена юрисдикции, как ожидается, не приведет к негативным налоговым последствиям или изменениям в структуре корпоративного управления.

Смена юрисдикции предполагает, что обыкновенные акции и ADS VEON Ltd будут обменены на ценные бумаги британской материнской компании по принципу 1 к 1. Акции новой компании будут торговаться на Euronext Amsterdam и NASDAQ под тикером VEON в соответствии с требованиями финансового регулятора Нидерландов и SEC США.

Газпром Еврокомиссия представила согласованный проект в соответствии с «зеленой сделкой» 2019 г., в котором инвестиции в газовую и атомную энергию на переходный период предлагается отнести к зеленым, наряду с ВИЭ. Планируется разрешить новые инвестиции в АЭС, одобренные к строительству до 2040-2045 гг., и в газовые ТЭС, одобренные до 2030-2035 гг. Таким образом, текущий европейский кризис увеличивает шансы того, что Газпром останется для Европы ключевым поставщиком на десятки лет.

НЛМК: позитивные финансовые результаты по МСФО за 4К21, выше консенсус-прогноза Интерфакса

  • Выручка увеличилась на 1,5% к/к (+4,1% г/г), до $4,63 млрд (+0,4% vs консенсус-прогноз);
  • Показатель EBITDA снизился на 23,1% к/к (+97,5% г/г), до $1,76 млрд (+1,2% vs консенсус-прогноз);
  • Чистая прибыль снизилась на 21,1% к/к (+2,3 раза г/г), до $1,28 млрд;
  • FCF составил $820 млн против $1114 млн в 3К21 и $229 млн в 4К20.

Совет директоров НЛМК рекомендовал дивиденд в размере 12,18 руб. на акцию за 4К21. Квартальная дивидендная доходность может составить 5,5%. Общий размер рекомендованных дивидендов за квартал составляет $0,9 млрд.

Магнит Позитивные финансовые результаты по МСФО за 4К21: один из самых высокий LFL в сегменте, рост рентабельности г/г, EBITDA выше консенсус-прогноза Интерфакса. Активно реализуя стратегию M&A, менеджмент при этом не упускает из виду и показатели эффективности:

  • Выручка: +14,6% г/г (+33,7% г/г с учетом приобретения Дикси), до ₽544,6 млрд (в соответствии с консенсус-прогнозом). Для сравнения, выручка конкурентов росла: О’кей, Лента, X5, Fix Price – на 10,4%, 18,6% г/г, 14,9% г/г, 14,5% г/г, соответственно; 
  • Сопоставимые продажи (LFL): +9,9% на фоне роста среднего чека на 10,7% и снижения трафика на 0,7%. Для сравнения, рост LFL О’кей, Ленты, X5 и Fix Price составил 7%, 10,4% г/г, 9% г/г и 3,2% г/г, соответственно;
  • EBITDA: +40,2% г/г, до 40,2 млрд (+3% vs консенсус-прогноз);

Валовая рентабельность: +0,77 п.п. г/г, до 24,1%, на фоне улучшения коммерческих условий, снижения логистических затрат, повышения эффективности промо и структуры форматов;

Норма EBITDA: +0,36 п.п. г/г (+0,21 п.п. к/к), до 7,4%, на фоне динамики валовой рентабельности

  • Чистая прибыль: +36,4% г/г, до 15,2 млрд руб.  (-3,5% vs консенсус-прогноз);

За весь 2021 г. выручка Магнита продемонстрировала двузначные темпы роста: на 10,8% г/г (+19,5% г/г с учетом Дикси). Для сравнения, выручка О’кей, Лента, X5, Fix Price выросла на 7,2%, 8,6%, 11,4%, 21,3%, соответственно.

Магнит превысил свой прогноз по количеству органических открытий магазинов в 2021 г.: 2 295 магазинов (gross) и 2 036 net, до 26 077, и планирует в 2022 г. открыть более 2 тыс. (gross). Компания развивает и концепцию дискаунтера Моя цена: 200 магазинов на 2022 г.

Общий онлайн-оборот товаров (GMV) за 2021 г. составил 11 млрд руб.

Соотношение чистый долг/EBITDA: 1,5x на 2021 г. vs 1,1x на 2020 г. и vs 1,9x на 9M21.

Магнит может объявить buy-back. С соответствующим  предложением менеджмент может обратиться к совету директоров.

Газпром Россия и Китай обсуждают новый контракт на поставку по 10 млрд кубических метров газа в год, что перспективно с точки зрения диверсификации поставок. Газпром в 2021 г. экспортировал в дальнее зарубежье 185,1 млрд куб. м газа (+3% г/г). Однако в декабре 2021 г.  поставки упали на 33% г/г и в январе – на 41% г/г.

Алроса За 2021 г. мировые цены на алмазы выросли на 30%. Рост цен обусловлен сформировавшимся дефицитом сырья на рынке алмазов из-за снижения, а в некоторых случаях и приостановки, добычи, в том числе, в связи с пандемией COVID-19. Накопленные в предыдущие пять лет запасы огранщиков и алмазодобывающих компаний были распроданы – высокий спрос на ювелирную продукцию в 2020 и 2021 гг. поддержало отсутствие возможности потратить эти деньги на путешествия. Если в 2020 г. и начале 2021 г. алмазодобывающие компании удовлетворяли растущий спрос, в т.ч. за счет имеющихся запасов, то с июня 2021 г. они продают только алмазы текущей добычи. При этом увеличить производство в соответствии со спросом у компаний нет возможности.

Данная новость позитивна для бумаг Алросы. Мы ожидаем, что сформировавшийся дефицит продолжит оказывать поддержку ценам на алмазы в 2022 г.

Мать и дитя Компания представила сильные операционные результаты за 4К21.

Общая выручка увеличилась на 8,6% г/г, до 6,98 млрд руб.

Сопоставимая выручка (LFL) группы увеличилась на 8,5% г/г.

Выручка московских госпиталей компании выросла на 8,4% г/г, до 3,9 млрд руб. Доходы от региональных госпиталей повысились на 23,4% г/г, до 1,63 млрд руб.

Выручка амбулаторных клиник в Москве и области увеличилась на 7,6% г/г, до 2,4 млрд руб., в регионах - на 16,6% г/г, до 3 млрд руб.

По итогам 2021 г. выручка увеличилась на 31,8%, до 25,22 млрд руб.

Сопоставимая выручка (LFL) группы увеличилась на 31,8% г/г.

Выручка московских госпиталей компании выросла на 44,2% г/г, до 14 млрд руб. Доходы от региональных госпиталей повысились на 26,1%, до 5,8 млрд руб.

Выручка амбулаторных клиник в Москве и области увеличилась на 7,6% г/г, до 2,4 млрд руб., в регионах - на 16,6% г/г, до 3 млрд руб.

Количество амбулаторных посещений увеличилось на 15,2% г/г, до 1 858 633.

Количество койко-дней выросло на 29,9% г/г, до 152 621, при увеличении среднего чека на 22,8%, до 83 тыс. руб., в Москве и на 10,5% г/г, до 35 тыс. руб., в регионах за счет роста коммерческой деятельности без учета ОМС программы.

Количество принятых родов выросло на 8,2% г/г, до 8 397, при увеличении среднего чека на 11,2% г/г, до 478 тыс. руб., и на 6,8% г/г, до 165 тыс. руб. в Москве и регионах соответственно.

Корпоративные события

Дата Компания Событие
Пн, 7 февраля Мать и дитя Операционные результаты за 4К21
Вт, 8 февраля Полюс Операционные результаты за 4К21
Ср, 9 февраля Русал Операционные результаты за 4К21
  En+ Операционные результаты за 4К21
Чт, 10 февраля Норникель Финансовые результаты по МСФО за 4К21
  Фосагро Финансовые результаты по МСФО за 4К21
  Алроса Результаты продаж за январь
Пт, 11 февраля Магнит Финансовые результаты по МСФО за 4К21
Пн, 14 февраля    
Вт, 15 февраля Яндекс Финансовые результаты по GAAP за 4К21
  Softline Операционные результаты за 4К21
Ср, 16 февраля Новатэк Финансовые результаты по МСФО за 4К21
Чт, 17 февраля Магнит День инвестора
  Veon Финансовые результаты по МСФО за 4К21
Пт, 18 февраля Северсталь Операционные и финансовые результаты по МСФО за 4К21
  Полюс Финансовые результаты по МСФО за 4К21

Рыночные индикаторы

Валютный рынок Значение Изм. за 5 дней Изм. с начала года
USD/RUB 75,83 -2,13% 1,33%
EUR/RUB 86,93 0,32% 2,22%
EUR/USD   1,14 2,67% 0,46%
DXY 95,49 -1,84% -0,06%
Товарные рынки      
Brent, $/барр. 93,27 3,60% 18,55%
Gold, $/унц. 1 808 0,93% -0,94%
Фондовый рынок      
Индекс МосБиржи 3 471  -0,50% -8,85%
РТС 1 436 2,06% -9,91%
MSCI Russia    689 2,09% -9,10%
DJIA          35 090 1,05% -3,44%
S&P 500 4 501 1,55% -5,57%
NASDAQ Comp.          14 098 2,38% -9,89%
FTSE 100 7 516 0,67% 2,00%
Euro Stoxx 50 4 087 -1,22% -4,83%
Nikkei 250          27 440 2,70% -5,36%
Shanghai Comp. 3 430 2,04% -5,77%
Криптовалюта      
Bitcoin          40 647 10,29% -9,77%
Ethereum       2 958,50 16,69% -16,78%
Ripple   0,64 4,88% -8,74%
Litecoin 119,3 9,38% -12,89%
08.02.2022
Читать PDF
Читайте обзоры, аналитику рынков, инвест-идеи в нашем Telegram-канале
АО «ИК «Ай Ти Инвест» использует файлы cookie с целью обеспечения функционирования и персонализации сервисов, а также повышения удобства пользования сайтом. Продолжая пользоваться сайтом, вы соглашаетесь на обработку файлов cookie и пользовательских данных